AVI 形式の動画を MPEGに変換するのにTMPGEnc-2.5を使用しますが

TMPGEnc-2.5で.midファイルは受け付けません....

(*.avi *mpg *mpeg *wav)は受け付けます。

.midをBGMに利用するにはどうしたらいいのでしょう？

MIDI は一言で言うと楽譜データですので、楽器で鳴らさないと音になりません。
ですので、MIDIプレイヤーで聞くことはできても、そのままでは音声素材としては
利用できません。

何らかの方法で演奏させて WAV などの音声ファイルに変換する必要があります。

Windows用の変換ソフトというと、
・Timidity++
http://timidity.s11.xrea.com/
http://www7.tok2.com/home/misc/timidity/
　　フリー。イチオシです。
　　音色データをそろえるのに手間がかかったり、セットアップに手間が
　　かかったりといろいろややこしいですが
　　音色的には結構いけてると思います。

・QuickTime PRO http://www.apple.co.jp/quicktime/
　　3,780円出してPRO にする(書き出しが使える)必要があります。
　　GS音源相当だったかな。ちょっとしょぼいかも。

・FPD98 http://www.rat.co.jp/fpd98/
　　シェアウェア3,800円。まーまー

といったところでしょうか。

有り難うございました。midiとはそういうものと初めてしりました。まだ頭の中がごちゃごちゃしてますが。掲示していただいたページへ行きいろいろ研究されてるのだな〜なんて感心してるところです。
私も.mid→.wavソフトさがししてましたところ...発見↓
■MIDI
音楽のデータのひとつですが、音声データは含まれていないためファイルサイズが小さいのが特徴です。シンセサイザーとパソコンでの演奏情報のやりとりに使われています。ホームページのBGMや携帯電話の着信メロディなどに採用されています。
Sound it!では付属のRoland社製のVSC-3.2を付属しており、ダウンロードなどで取得したMIDIデータをWAVに変換し音楽CDにすることができます。
http://www.ssw.co.jp/products/win/sit03w/conversion.htm
■商品名

■標準価格
■JANコード ：Sound it! 3.0 for Windows
（サウンドイット！ 3.0 for Windows）
：9,800円

追記：ヽ(。_゜)ノ関連ホームページ
MIDI音源からWAVファイル作成の仕方、WAVE録音、波形編集方法
高価なサウンドカード無しでコンピュータのライン入力を利用し、 外部MIDI音源からWAVE録音をしWAVファイルを作成する簡単なハードディスクへの録音と波形編集方法の説明です。 ↓

http://www.hicat.ne.jp/home/tomcre/

自分の聴いている音をそのままWAVファイルにしたいのであれば、 自分の利用しているMIDI音源を再生しながらWAVE録音をする以外の方法はありません。 ←だそうです☆